Qué probamos
Una regla descrita por uno de los traders cuyos resultados se comprueban públicamente: tras la publicación esperamos 30 minutos, miramos la dirección del movimiento, entramos en esa dirección con un stop más allá del extremo de esos primeros 30 minutos y protegemos el beneficio con un stop dinámico (trailing stop de 2 × ATR) durante un máximo de 48 horas.
Resultado
En el oro, para las decisiones de la Fed (FOMC), la inflación IPC (CPI) y el informe de empleo (NFP): +5,7 puntos básicos (pb) por evento después de costes, t = 2,66 sobre 480 eventos. El resultado fue positivo tanto en el periodo de construcción como en el posterior. También comprobamos la robustez: 12 variantes de trailing stop y de tiempo de mantenimiento, y las 12 resultaron positivas. En los índices (Nasdaq, Dow) la misma regla no funcionó.
Después nos preguntamos: ¿funciona tras cualquier publicación importante? Probamos otras 9 (PCE, IPP, ventas minoristas, PIB, ISM ×2, JOLTS, ADP, bienes duraderos). Hasta 2018 el resultado fue positivo, pero desde 2020 todos los años fueron negativos. La ventaja solo aparece en los tres eventos más grandes.
Qué significa para un trader
- Los grandes eventos macro pueden iniciar un movimiento que dura más que los primeros minutos, pero solo los más importantes.
- La tasa de acierto de una regla así es baja (alrededor del 41 %) y el beneficio procede de movimientos grandes y poco frecuentes. Psicológicamente es duro: la mayoría de los intentos acaban en una pequeña pérdida.
- Una ventaja en una familia de eventos no se traslada automáticamente a otras.
Límites
480 eventos es una muestra moderada. Los resultados pasados no garantizan resultados futuros.